Wat is Pyth Network (PYTH)?

Een introductie tot Pyth

De cryptomarkt bestaat uit honderdduizenden smart contracts met uiteenlopende toepassingen, zoals Decentralized Finance (DeFi). Om goed te functioneren, hebben de meeste van deze smart contracts data nodig. Deze data wordt geleverd door oracles, die fungeren als brug tussen de externe wereld en de blockchain.

Oracles spelen een cruciale rol in de markt, omdat ze betrouwbaar en van hoge kwaliteit moeten zijn. Als de aangeleverde data niet accuraat is, kunnen smart contracts verkeerde acties uitvoeren. Pyth Network heeft als doel betrouwbare data te leveren voor DeFi-protocollen. Dit doen ze door hoogwaardige, snelle prijsinformatie te bieden over diverse activa, zoals cryptovaluta, aandelen, forex en grondstoffen. Dit gebeurt op een gedecentraliseerde en trustless manier, waardoor het risico op fouten wordt geminimaliseerd en de betrouwbaarheid wordt gewaarborgd.

Oplossing geboden door Pyth

Pyth Network levert data via een netwerk van diverse vertrouwde bronnen, waaronder financiële instellingen, market makers en cryptobeurzen. Tot deze partijen behoren onder andere Jane Street, Wintermute en Hudson River Trading. In totaal werkt Pyth samen met 117 dataleveranciers. Met deze data biedt Pyth vier unieke producten aan: Price Feeds, Benchmarks, Entropy en Express Relay.

Price Feeds leveren real-time geverifieerde data aan smart contracts. Deze data is nauwkeurig, gedetailleerd en bestand tegen manipulatie, waardoor de betrouwbaarheid van de uitvoering wordt gewaarborgd. 

Het Benchmark-product stelt protocollen in staat historische data van elke Pyth-feed op te halen, wat voor verschillende toepassingen kan worden gebruikt.

Met Entropy kunnen ontwikkelaars veilige smart contracts bouwen door cryptografisch willekeurige uitkomsten te genereren. Dit is met name nuttig voor toepassingen zoals on-chain loterijen, andere gokproducten of liquidatie-acties. Het zorgt ervoor dat deze processen eerlijk verlopen en manipulatie wordt voorkomen.

Express Relay richt zich op het elimineren van Maximum Extractable Value (MEV) door data direct aan smart contracts te leveren. Hierbij wordt de mempool, waar front-running en andere vormen van MEV vaak plaatsvinden, volledig omzeild.
 

Technologie achter Pyth

De belangrijkste technologie achter Pyth is de Pull-methode. Waar de meeste oracles in de cryptowereld werken met een “push”-model, waarbij prijsupdates continu on-chain worden geplaatst, kiest Pyth voor een andere aanpak. Met het “pull”-model wordt het doorgeven van prijsupdates gedelegeerd aan de gebruikers zelf.

De prijsupdates van Pyth worden gegenereerd op Pythnet en via Wormhole uitgezonden. Elke gebruiker heeft de mogelijkheid om deze updates in te dienen bij het Pyth on-chain programma. Dankzij deze permissionless methode kunnen gebruikers zelfstandig prijzen on-chain bijwerken door een geldig Wormhole-bericht te versturen. Meestal combineert een gebruiker dit in één transactie die zowel de prijs bijwerkt als direct wordt toegepast in een downstream-applicatie. Dit zorgt voor een efficiënte en naadloze integratie van prijsdata binnen het bredere DeFi-ecosysteem.

Daarnaast heeft Pyth nog andere interessante technologieën geïmplementeerd. Meer hierover lees je in ons gratis Pyth Network-rapport, dat toegankelijk is via de link hieronder. 

Download het Pyth rapport

Het ecosysteem van Pyth

Oracles vormen een essentieel onderdeel van het ecosysteem van crypto en Pyth heeft een uitgebreid netwerk van waardevolle partners opgebouwd. Een belangrijk onderdeel hiervan zijn de dataleveranciers, die variëren van cryptobeurzen zoals Binance, tot market makers zoals IMC, en kwantitatieve handelshuizen zoals Jump Trading. Naast dataleveranciers heeft Pyth ook een diverse groep gebruikers. Onder deze afnemers bevinden zich traditionele bedrijven zoals TradingView en Cboe Global Markets, evenals een breed scala aan cryptobedrijven in sectoren zoals AI, derivaten, lenen en uitlenen, vermogensbeheer, DEX-aggregators, en meer.

Op dit moment levert Pyth data aan meer dan 410 applicaties via meer dan 500 datastromen verspreid over 75+ blockchains—een indrukwekkende prestatie voor een protocol dat pas in 2021 werd opgericht. Ondanks dat Pyth een relatief nieuwe speler is op de oraclemarkt, heeft het een snelle groei doorgemaakt. Dit geldt zowel voor de totale beveiligde waarde als voor het aantal ondersteunde activa in smart contracts. In 2024 groeide het marktaandeel van Pyth van ongeveer 4% naar 9%, waarmee het meer dan $4 miljard aan waarde wist te beveiligen.

Pyth in het nieuws

Op 23 september introduceerde Pyth Network Oracle Integrity Staking, een systeem dat is ontworpen om hoogwaardige prijsfeeds te bevorderen. Door de incentives voor publishers en stakers af te stemmen op de beveiligings- en data kwaliteitsdoelen van Pyth, verhoogt Oracle Integrity Staking de nauwkeurigheid en betrouwbaarheid van Pyth Price Feeds.

Dankzij Oracle Integrity Staking krijgen ontwikkelaars meer vertrouwen in de gegevens die ze gebruiken, waardoor ze applicaties kunnen bouwen zonder zich zorgen te maken over de veiligheid en integriteit van de data. Het systeem motiveert publishers en stakers om hoge datastandaarden te hanteren en beloont hen direct voor data integriteit en prestaties.

Pyth's koers en technische analyse

Na een langdurige periode van consolidatie sinds juni heeft PYTH in november een beslissende uitbraak uit de range laten zien, wat vaak wordt gezien als een bullish omkeersignaal. De prijs herwon het sterke resistance-niveau rond $0,40, een belangrijk support-niveau en psychologische barrière, en testte het met succes opnieuw. Op dit moment breidt PYTH zich opwaarts uit en heeft het zijn eerste mid-range koersdoel en resistance-niveau rond $0,51 bereikt, waar een herovering boven deze niveaus het potentieel opent voor verdere voortzetting in de richting van het volgende resistance-niveau in de buurt van $0,74. Het bullish momentum in de prijsactie wordt verder benadrukt op de kleinere timeframes, waar PYTH hogere highs en hogere lows blijft vormen. 

Wilt u het volledige rapport doornemen? Klik op de onderstaande knop om het rapport te downloaden

Download het Pyth rapport

Wilt u direct toegang tot al onze onderzoeksrapporten? Maak dan een account aan in onze portal.